Direct Homeownership Assistance Program

Direct Homeownership Assistance Program est un prêt annulable pour les futurs propriétaires de Baltimore, Maryland. $5,000 forgivable second-mortgage bonus on top of the First-Time Homebuyers Incentive Program for buyers who are either (a) renters purchasing their current rental home of 6+ months OR (b) households with a member with a disability. 5-year forgivable, 0%, 80% AMI cap, FTHB-only, Baltimore City only. $5,000 in down payment and closing cost assistance for first-time homebuyers who EITHER (a) purchase the house they have rented and occupied for at least the past six months, OR (b) have a household member with a documented disability. Structured as a 5-year forgivable second mortgage at 0% interest, forgiven 20%/year over 5 years of continued owner-occupancy. Designed as a tenant-purchase / disability-accommodation incentive. Can ONLY be used in combination with the Baltimore City First-Time Homebuyers Incentive Program (FTHIP) - i.e., DHAP is a stack-on bonus to FTHIP, not a standalone incentive. Property must be Baltimore City. Buyer must contribute $1,000+ of own funds. Homebuyer counseling certificate required from city-approved agency (valid 12 months). 80% AMI household income cap. Le financement provient de Federal CDBG et Local Government.

Direct Homeownership Assistance Program offre jusqu’à $5,000 d’aide. Apport du futur propriétaire : Buyer must contribute at least $1,000 of own funds. Le programme peut être combiné avec d’autres aides, sous réserve des règles de chacune. Les montants sont les plafonds publiés par le programme, et non une offre — l’organisme gestionnaire décide de chaque aide individuelle.

Direct Homeownership Assistance Program est annulé après 5 ans : un futur propriétaire qui reste aussi longtemps n’a rien à rembourser. Le remboursement est déclenché par Forgiven 20%/year over 5 years of continuous owner-occupancy. Prorated unforgiven balance due on sale, transfer, cash-out refi, or non-owner-occupancy within 5 years. L’aide est inscrite au rang suivant : 3. Les conditions d’annulation et de remboursement sont fixées par le programme et peuvent changer — vérifiez-les sur la page officielle du programme avant de déposer une demande.

Direct Homeownership Assistance Program est ouvert à les primo-accédants et les futurs propriétaires qui occuperont le logement comme résidence principale. « Primo-accédant » comporte ici des exceptions : Standard first-time-homebuyer requirement (no ownership of primary residence in past 3 years); displaced-homemaker / single-parent exceptions per HUD. Au sujet du crédit, le programme précise : No DHCD-published DHAP minimum; first-mortgage lender's product minimums apply. Un cours pour futurs propriétaires est obligatoire, auprès de Baltimore City-approved homeownership counseling agencies (NHS of Baltimore, Druid Heights CDC, Belair-Edison, Southeast CDC, GO Northwest, St. Ambrose). Condition de résidence : Property must be in Baltimore City corporate limits and serve as primary residence. Citoyenneté ou statut d’immigration : U.S. citizen or eligible non-citizen per first-mortgage product rules. MUST be combined with First-Time Homebuyers Incentive Program (FTHIP) - cannot be standalone. ELIGIBILITY (one of two): (a) buyer must have rented and occupied the subject property as their residence for at least 6 months prior to purchase, OR (b) household member must have a documented disability per applicable federal definition. First-time homebuyer (no primary residence ownership in past 3 years). 80% AMI household income cap. Owner-occupied primary residence. $1,000 minimum buyer contribution. Mortgage cannot exceed FHA loan limit ($731,400). Fixed-rate first mortgage only (no ARMs, balloons, cash, co-signers, owner-financing). Housing Quality Standard (HQS) inspection required. Counseling certificate (workshop + counseling session) from city-approved agency, valid 12 months. Must apply and be approved BEFORE closing - no retroactive funding.

Direct Homeownership Assistance Program plafonne le revenu du ménage à 80 % du revenu médian de la zone, qui varie selon le comté et la taille du ménage. Household income at or below 80% Area Median Income (AMI) for Baltimore HMFA, by household size. Approximate 2026 limits: $68,450 (1-person) to $129,050 (8-person). Verify current at livebaltimore.com/annual-median-income-limits-for-baltimore-city. Le plafond s’applique au revenu total du ménage, pas seulement à celui de l’emprunteur. Les chiffres du revenu médian de la zone sont publiés par HUD et mis à jour chaque année : consultez le tableau en vigueur pour le comté avant de vous fier à un chiffre.

Direct Homeownership Assistance Program plafonne le prix d’achat ainsi : First-mortgage amount cannot exceed FHA loan limit for Baltimore MSA ($731,400 single-family in 2025/2026). Les types de logements admissibles comprennent Single-family detached, Townhome, Rowhouse, Condominium et 2-4 unit owner-occupied. Les constructions neuves sont admissibles. Les maisons préfabriquées ne sont pas admissibles.

Direct Homeownership Assistance Program cite les futurs propriétaires en situation de handicap parmi les groupes qu’il sert. Être cité ici signifie que le programme mentionne ce groupe, et non que l’appartenance à ce groupe suffit à rendre un demandeur admissible — les autres règles d’admissibilité s’appliquent toujours.

Direct Homeownership Assistance Program s’adresse aux futurs propriétaires qui achètent à Baltimore, Maryland.

Les demandes pour Direct Homeownership Assistance Program passent par l’organisme gestionnaire, qui publie les conditions en vigueur et les étapes de la demande sur son propre site. Les fonds sont réservés par l’intermédiaire de Apply via Baltimore Applicant Portal (applicantportal.dhcd.baltimorecity.gov) along with FTHIP application. Approval required prior to closing. Hey Prescott n’est pas un prêteur et n’accepte pas de demandes ; cette page décrit le programme pour qu’un futur propriétaire puisse en parler à un prêteur ou à un conseiller en logement.