Housing Our Workforce (HOW)

Housing Our Workforce (HOW) est un prêt annulable pour les futurs propriétaires de Statewide, New Hampshire, sous la gestion de Federal Home Loan Bank of Boston (FHLBank Boston). Housing Our Workforce (HOW) is FHLBank Boston's down-payment and closing-cost grant for moderate-income homebuyers earning above 80% and up to 120% of area median income - filling the gap above the income ceiling of the Equity Builder Program. For 2026 the maximum grant is up to $25,000, delivered through approved member banks and credit unions in New Hampshire. Grants are forgivable over five years and may also fund an interest-rate buydown of up to 2 points. Down-payment and closing-cost grant up to $25,000 (2026). Serves moderate-income buyers (80%-120% AMI). Forgivable after 5 years. Up to 2-point interest-rate buydown. Le financement provient de FHLBank Boston voluntary homeownership set-aside funds.

Housing Our Workforce (HOW) offre jusqu’à $25,000 d’aide. Paliers d’aide : 2026 maximum grant up to $25,000 per household. Member institution enrollment cap graduated: $125,000 for the first two funding-release periods, increasing to a maximum of $250,000 for the remaining releases. Apport du futur propriétaire : Homebuyer must contribute at least $2,000 of their own funds (not a gift or gift of equity); contribution must be evidenced on the executed P&S or addendum. Les montants sont les plafonds publiés par le programme, et non une offre — Federal Home Loan Bank of Boston (FHLBank Boston) décide de chaque aide individuelle.

Housing Our Workforce (HOW) est annulé après 5 ans : un futur propriétaire qui reste aussi longtemps n’a rien à rembourser. Le remboursement est déclenché par Sale or transfer (or ceasing to occupy as primary residence) within 5 years of closing; repayment pro-rated in favor of the homeowner and only owed if the calculated repayment exceeds $2,500. L’aide est inscrite au rang suivant : Subordinate (grant secured by retention agreement/mortgage). Les conditions d’annulation et de remboursement sont fixées par le programme et peuvent changer — vérifiez-les sur la page officielle du programme avant de déposer une demande.

Housing Our Workforce (HOW) est ouvert à les futurs propriétaires qui occuperont le logement comme résidence principale. Un cours pour futurs propriétaires est obligatoire, auprès de Required for first-time homebuyers only; FHLBank Boston-approved counseling organization. NH-approved: AHEAD, Inc.; Community Home Solutions; GreenPath Financial Wellness; NeighborWorks Southern New Hampshire; New Hampshire Housing Finance Authority. Homebuyer must contribute at least $2,000 of their own funds. $150,000 maximum asset cap. No cash back to buyer over $250; cannot reimburse earnest-money deposits. Owner-occupied primary residence only; existing homeowners must sell their current home first. Cannot be combined with EBP, Lift Up, or the AHP. Homebuyer education required for first-time buyers only.

Housing Our Workforce (HOW) plafonne le revenu du ménage à 120 % du revenu médian de la zone, qui varie selon le comté et la taille du ménage. Household income must be more than 80% and up to 120% of area median income (AMI); AMI derived from the specific state/city/town of the property. Le plafond s’applique au revenu total du ménage, pas seulement à celui de l’emprunteur. Les chiffres du revenu médian de la zone sont publiés par HUD et mis à jour chaque année : consultez le tableau en vigueur pour le comté avant de vous fier à un chiffre.

Housing Our Workforce (HOW) peut servir pour Single Family, Condo et 2-4 Unit.

Housing Our Workforce (HOW) s’adresse aux futurs propriétaires qui achètent à Statewide, New Hampshire.

Les demandes pour Housing Our Workforce (HOW) passent par Federal Home Loan Bank of Boston (FHLBank Boston), qui publie les conditions en vigueur et les étapes de la demande sur son propre site. Les fonds sont réservés par l’intermédiaire de First-come, first-served; member institutions reserve grants through FHLBank Boston's Community Lending system once the buyer has an executed offer/Purchase & Sales agreement. Hey Prescott n’est pas un prêteur et n’accepte pas de demandes ; cette page décrit le programme pour qu’un futur propriétaire puisse en parler à un prêteur ou à un conseiller en logement.