Home Is Possible

Home Is Possible est un second prêt différé pour les futurs propriétaires de Statewide, Nevada. NHD 4% DPA forgivable second (3-year forgivable, 0% interest, no payments) paired with an NHD first mortgage. NO FTHB requirement. 640/680 FICO, 50% DTI, $165K income cap, $832,750 purchase-price cap. Statewide. Home Is Possible (HIP) is the Nevada Housing Division's general (non-FTHB) DPA program. Eligible homebuyers receive up to 4% of the first-mortgage amount as down payment / closing-cost assistance, structured as a 3-year forgivable second mortgage at 0% interest with no monthly payments. The DPA is paired with an NHD-issued 30-year fixed first mortgage (FHA, VA, USDA, or Fannie/Freddie HFA conventional). The first-mortgage rate is set slightly higher than open-market to fund the DPA. NO FIRST-TIME HOMEBUYER REQUIREMENT - repeat buyers and previous homeowners are eligible. Higher income and purchase-price ceilings than HIP FTHB. After 3 years of continuous owner-occupancy, the second mortgage is fully forgiven. Le financement provient de State et Bond.

Home Is Possible est annulé après 3 ans : un futur propriétaire qui reste aussi longtemps n’a rien à rembourser. Le remboursement est déclenché par Full balance due if borrower sells, refinances, transfers title, or ceases owner-occupancy within the 3-year forgiveness period. Fully forgiven after 3 years of continuous owner-occupancy. L’aide est inscrite au rang suivant : 2nd Lien. Les conditions d’annulation et de remboursement sont fixées par le programme et peuvent changer — vérifiez-les sur la page officielle du programme avant de déposer une demande.

Home Is Possible est ouvert à les futurs propriétaires qui occuperont le logement comme résidence principale. Au sujet du crédit, le programme précise : 640 minimum mid-FICO for FHA/VA/USDA; 680 minimum for Fannie/Freddie HFA Preferred / HFA Advantage conventional. Un cours pour futurs propriétaires est obligatoire, auprès de NHD-approved homebuyer education provider; HUD-approved counseling agencies, Framework Homeownership, eHome America, and Money Management International (MMI) are accepted. Condition de résidence : Property must be located in Nevada and serve as borrower's principal residence. Citoyenneté ou statut d’immigration : U.S. citizen, permanent resident alien, or qualifying non-permanent resident alien per first-mortgage product overlays. NO first-time homebuyer requirement (repeat buyers eligible). Owner-occupied principal residence required. Single statewide household income cap of $165,000 (regardless of household size). Acquisition price limit $832,750 statewide. 640 minimum mid-FICO for FHA/VA/USDA; 680 minimum for Fannie/Freddie HFA conventional. 50% maximum DTI. NHD-approved homebuyer education required. Must originate first mortgage with NHD-approved participating lender.

Home Is Possible plafonne le revenu du ménage à $165,000. Le plafond s’applique au revenu total du ménage, pas seulement à celui de l’emprunteur. Les chiffres du revenu médian de la zone sont publiés par HUD et mis à jour chaque année : consultez le tableau en vigueur pour le comté avant de vous fier à un chiffre.

Home Is Possible plafonne le prix d’achat à $832,750. Les types de logements admissibles comprennent Single-family detached, condominium, townhouse, PUD, 2-unit (FHA only) et manufactured home on permanent foundation per servicer overlays. Les constructions neuves sont admissibles. Les maisons préfabriquées sont admissibles.

Home Is Possible cite les anciens combattants, les militaires en service actif, les réservistes et les membres de la Garde nationale et les conjoints survivants parmi les groupes qu’il sert. Être cité ici signifie que le programme mentionne ce groupe, et non que l’appartenance à ce groupe suffit à rendre un demandeur admissible — les autres règles d’admissibilité s’appliquent toujours.

Home Is Possible s’adresse aux futurs propriétaires qui achètent à Statewide, Nevada.

Les demandes pour Home Is Possible passent par l’organisme gestionnaire, qui publie les conditions en vigueur et les étapes de la demande sur son propre site. Les fonds sont réservés par l’intermédiaire de Reserved by approved participating lender via NHD Lender Online portal at time of rate lock. Hey Prescott n’est pas un prêteur et n’accepte pas de demandes ; cette page décrit le programme pour qu’un futur propriétaire puisse en parler à un prêteur ou à un conseiller en logement.