HFA Advantage

HFA Advantage est une subvention pour les futurs propriétaires de Statewide, Utah. UHC HFA Advantage is a Freddie Mac HFA Advantage 30-year fixed conventional first mortgage with reduced mortgage insurance, paired with a UHC DPA second mortgage of up to 6%. Designed for low-to-moderate income (<=80% AMI) borrowers statewide; no FTHB requirement; minimum 680 FICO. Freddie Mac HFA Advantage 30-year fixed conventional first mortgage with reduced mortgage insurance, paired with UHC DPA second mortgage of up to 6% of first-mortgage amount. No first-time homebuyer requirement. Statewide Utah availability. Income limit county-tiered ($80,080 to $134,880, 80% AMI). Minimum 680 FICO. Reduced MI charter coverage on conventional loan reduces monthly payment vs. standard conventional. Le financement provient de State et HFA.

HFA Advantage prend la forme d’une subvention : elle n’est donc pas remboursée. Le remboursement est déclenché par Monthly amortizing payments alongside primary mortgage over 30 years et balance due at sale, refinance, or non-occupancy. L’aide est inscrite au rang suivant : 2nd Lien. Les conditions d’annulation et de remboursement sont fixées par le programme et peuvent changer — vérifiez-les sur la page officielle du programme avant de déposer une demande.

HFA Advantage est ouvert à les futurs propriétaires qui occuperont le logement comme résidence principale. Au sujet du crédit, le programme précise : Minimum 680 FICO. Un cours pour futurs propriétaires est obligatoire, auprès de UHC-approved homebuyer education providers (Framework, eHomeAmerica, NeighborWorks Salt Lake, AAA Fair Credit Foundation, USU Extension PowerPay). Condition de résidence : Property must be in Utah and used as primary residence. Citoyenneté ou statut d’immigration : U.S. citizen or qualifying permanent/non-permanent resident alien. Household income at or below 80% AMI county-tiered limit ($80,080 rural to $134,880 urban). Minimum 680 FICO. Must be primary residence. Standard Freddie Mac HFA Advantage underwriting (Loan Product Advisor). Must complete UHC-approved homebuyer education. No FTHB requirement.

HFA Advantage plafonne le revenu du ménage à 80 % du revenu médian de la zone, qui varie selon le comté et la taille du ménage. County-tiered at 80% Area Median Income: $80,080 (rural counties) to $134,880 (Salt Lake/Davis/Summit/Utah/Wasatch/Weber/Morgan/Tooele). See UHC chart. Le plafond s’applique au revenu total du ménage, pas seulement à celui de l’emprunteur. Les chiffres du revenu médian de la zone sont publiés par HUD et mis à jour chaque année : consultez le tableau en vigueur pour le comté avant de vous fier à un chiffre.

HFA Advantage plafonne le prix d’achat ainsi : No specific purchase-price cap on HFA Advantage; conforming conventional loan limits apply. Les types de logements admissibles comprennent Single-family detached, condominium (Freddie-warrantable), townhouse, PUD, manufactured (per Freddie Mac). Les constructions neuves sont admissibles. Les maisons préfabriquées sont admissibles.

HFA Advantage cite les anciens combattants, les militaires en service actif, les réservistes et les membres de la Garde nationale et les conjoints survivants parmi les groupes qu’il sert. Être cité ici signifie que le programme mentionne ce groupe, et non que l’appartenance à ce groupe suffit à rendre un demandeur admissible — les autres règles d’admissibilité s’appliquent toujours.

HFA Advantage s’adresse aux futurs propriétaires qui achètent à Statewide, Utah.

Les demandes pour HFA Advantage passent par l’organisme gestionnaire, qui publie les conditions en vigueur et les étapes de la demande sur son propre site. Les fonds sont réservés par l’intermédiaire de Loan officer reserves funds via UHC Lender Online portal at time of loan locking. Hey Prescott n’est pas un prêteur et n’accepte pas de demandes ; cette page décrit le programme pour qu’un futur propriétaire puisse en parler à un prêteur ou à un conseiller en logement.