NC 1st Home Advantage Down Payment

NC 1st Home Advantage Down Payment è un secondo prestito differito per chi compra casa in Statewide, North Carolina. NC 1st Home Advantage Down Payment is NCHFA's enhanced DPA option for first-time homebuyers (and military veterans), providing a flat $15,000 in down payment and closing-cost assistance. It is structured as a 0%-interest deferred second mortgage that is forgiven 20% per year in years 11-15, so borrowers who stay in the home for 15 years owe nothing. The program is funded with tax-exempt mortgage revenue bonds and must be paired with the NC Home Advantage Mortgage (NCHFA's bond-funded first mortgage). NC 1st Home Advantage Down Payment provides $15,000 in down payment assistance exclusively for first-time homebuyers (and military veterans, regardless of prior homeownership) using the NC Home Advantage Mortgage. The DPA is structured as a 0% interest, deferred second mortgage with no monthly payments. The lien is forgiven 20% per year starting in year 11, so a borrower who remains in the home through year 15 owes nothing. The full balance becomes due only if the borrower sells, refinances (without subordination), transfers title, or stops occupying the home as a principal residence during the first 15 years. I fondi provengono da Tax-exempt Mortgage Revenue Bonds issued by NCHFA.

NC 1st Home Advantage Down Payment offre un aiuto fino a $15,000. Contributo di chi compra casa: No NCHFA-imposed minimum borrower contribution; loan-product overlays (FHA/VA/USDA/Fannie HFA Preferred) apply. Gli importi sono i massimi pubblicati dal programma, non un'offerta: è l'ente che gestisce il programma a stabilire l'eventuale importo per ciascuna persona.

NC 1st Home Advantage Down Payment viene condonato dopo 15 anni, quindi chi resta nella casa per quel periodo non lo restituisce. Il rimborso scatta in caso di Full balance due if the home is sold, refinanced (without subordination), title transferred, or no longer occupied as principal residence within first 10 years e lien forgiven 20% per year in years 11-15 and fully forgiven at end of year 15. L'aiuto è iscritto in posizione 2nd Lien. Le condizioni di condono e di rimborso sono fissate dal programma e possono cambiare: verificale sulla pagina ufficiale del programma prima di fare domanda.

NC 1st Home Advantage Down Payment è aperto a chi compra la prima casa e chi compra casa e ci vivrà come residenza principale. Qui "prima casa" prevede delle eccezioni: First-time-homebuyer (3-year non-ownership) requirement is waived for qualifying military veterans and for buyers purchasing in federally designated targeted census tracts. Sul credito, il programma afferma: 640 minimum FICO for government loans (FHA/VA/USDA); 660 minimum FICO for conventional loans. È richiesto un corso per chi compra casa, tramite HUD-approved homebuyer education or counseling required (online or in person); list of approved providers available through NCHFA and participating lenders. Requisito di residenza: Property must be in North Carolina and occupied as principal residence. Cittadinanza o status migratorio: U.S. citizen or qualified non-citizen per agency loan-product guidelines. Must be a first-time homebuyer (no ownership interest in a principal residence in the last 3 years) OR a qualifying military veteran (FTHB requirement waived) OR purchasing in a federally designated targeted census tract. Must be paired with an NC Home Advantage Mortgage (NCHFA's first-mortgage product). Maximum sales price $495,000 (statewide cap). Maximum qualifying income $152,000 (household income, all borrowers and non-borrower spouses on title). Property must be primary residence. Funded with tax-exempt mortgage revenue bonds, so federal recapture tax may apply if home is sold within 9 years and income/gain thresholds are exceeded.

NC 1st Home Advantage Down Payment limita il reddito familiare a $152,000. Il limite si applica al reddito totale del nucleo familiare, non solo a quello del richiedente del mutuo. I dati sul reddito mediano dell'area sono pubblicati da HUD e aggiornati ogni anno, quindi controlla la tabella attuale della contea prima di basarti su una cifra.

NC 1st Home Advantage Down Payment fissa un prezzo di acquisto massimo di $495,000. I tipi di immobile idonei includono Single-family detached, townhomes, condos (must meet agency project approval), 1-unit owner-occupied e new and existing homes. Le nuove costruzioni sono idonee. Le case prefabbricate sono idonee.

NC 1st Home Advantage Down Payment cita veterani, militari in servizio attivo, riservisti e membri della Guardia Nazionale, coniugi superstiti, persone native americane e native dell'Alaska che comprano casa, insegnanti, agenti delle forze dell'ordine, vigili del fuoco, operatori sanitari e persone con disabilità che comprano casa tra i gruppi a cui si rivolge. Essere citati qui significa che il programma menziona il gruppo, non che l'appartenenza basti da sola a soddisfare i requisiti: valgono comunque le altre regole di idoneità.

NC 1st Home Advantage Down Payment si rivolge a chi compra casa in Statewide, North Carolina. Il programma si rivolge a zone specifiche: IRS-designated qualified census tracts (targeted areas) in North Carolina. In targeted areas, the first-time-homebuyer requirement is waived. Use NCHFA's targeted areas lookup to verify a property's status.

Le domande per NC 1st Home Advantage Down Payment passano da l'ente che gestisce il programma, che pubblica sul proprio sito le condizioni attuali e i passaggi per fare domanda. I fondi vengono prenotati tramite Lender reserves rate, first-mortgage funds, and DPA via NCHFA's online lender portal on a first-come, first-served basis. Hey Prescott non è un istituto di credito e non accetta domande; questa pagina descrive il programma perché chi compra casa possa parlarne con un istituto di credito o un consulente abitativo.